銀河證券認(rèn)為目前關(guān)稅政策暫時(shí)緩和有利于電子行業(yè)相關(guān)公司直接對(duì)美出口，減少轉(zhuǎn)口貿(mào)易帶來的成本，同時(shí)也為國內(nèi)消費(fèi)電子公司產(chǎn)業(yè)出口提供了布局的窗口期。看好因短期關(guān)稅政策影響的相關(guān)蘋果鏈上市公司，以及國內(nèi)被動(dòng)元器件頭部廠商，看好AI推動(dòng)消費(fèi)電子換機(jī)及相關(guān)終端硬件發(fā)展。